Cổ phiếu Rocket thử lại mức kháng cự, Todd Gordon khuyên mua

Cổ phiếu Rocket Companies (RKT) đang kiểm tra lại một mức kỹ thuật quan trọng, và cộng tác viên CNBC Todd Gordon cho rằng đây là cơ hội mua vào. Cổ phiếu đã tiếp cận vùng kháng cự từng đóng vai trò là trần trong quá khứ, với mức giá hiện tại dao động quanh ngưỡng hỗ trợ 10 USD. Gordon, người sáng lập TradingAnalysis.com, lưu ý rằng đợt điều chỉnh gần đây đã đưa cổ phiếu về mức hỗ trợ phù hợp với mô hình tăng giá, tương tự các lần trước khi cổ phiếu tăng mạnh sau khi chạm vùng này. Theo phân tích kỹ thuật, mô hình nến và khối lượng giao dịch xác nhận chuyển động, với chỉ báo RSI cho thấy cổ phiếu đang ở vùng quá bán. Đối với nhà giao dịch chứng khoán, các mô hình kỹ thuật như vậy có thể báo hiệu điểm vào lệnh, đặc biệt khi khối lượng xác nhận chuyển động. Giá cổ phiếu trực tiếp và biểu đồ trên NowPrice cho thấy thị trường phản ứng với mức này theo thời gian thực.

Tại sao điều này lại quan trọng? Trong bối cảnh thị trường rộng lớn hơn, cổ phiếu Rocket Companies đang giao dịch ở mức định giá hấp dẫn so với các chỉ số. Lợi suất thu nhập (earnings yield) của RKT hiện ở mức 8,5%, cao hơn đáng kể so với lợi suất trái phiếu kho bạc kỳ hạn 10 năm (4,2%), theo mô hình Fed, điều này cho thấy cổ phiếu đang bị định giá thấp. Hệ số P/E dự phóng (forward P/E) của RKT là 11,8, thấp hơn mức trung bình 5 năm của ngành tài chính (15,2). Các chỉ báo độ rộng thị trường (breadth indicators) cho thấy dòng tiền đang quay trở lại lĩnh vực nhà ở, với tỷ lệ cổ phiếu tăng/giảm trên sàn NYSE đạt 1,5. Sự luân chuyển ngành (sector rotation) từ tăng trưởng sang giá trị cũng hỗ trợ cho cổ phiếu như RKT. Ngoài ra, lợi suất mua lại cổ phiếu (buyback yield) của công ty là 3,2%, cung cấp thêm hỗ trợ cho giá. Biến động ngụ ý từ quyền chọn (options-implied vol) ở mức 45%, thấp hơn mức trung bình 60 ngày, cho thấy thị trường kỳ vọng biến động giảm.

Nhà đầu tư nên theo dõi xác nhận phá vỡ trên kháng cự với khối lượng tăng, điều này sẽ xác nhận luận điểm của Gordon. Ngược lại, không giữ được hỗ trợ có thể dẫn đến giảm sâu hơn. Các chất xúc tác quan trọng sắp tới bao gồm báo cáo thu nhập tiếp theo của công ty (dự kiến vào tháng 11) và tâm lý thị trường rộng hơn đối với cổ phiếu liên quan đến nhà ở. Nếu Cục Dự trữ Liên bang (Fed) có tín hiệu bồ câu (dovish) về lãi suất, cổ phiếu nhạy cảm với lãi suất như RKT có thể được hưởng lợi. Ngược lại, nếu Fed diều hâu (hawkish), áp lực bán có thể gia tăng. Nhà đầu tư cũng nên theo dõi chỉ số nhà ở NAHB và doanh số bán nhà hiện hữu để đánh giá nhu cầu thị trường.